Efektif DD ile Bakiye DD Arasındaki Fark

Efektif DD ile Bakiye DD Arasındaki Fark

Bir EA'nın satış sayfasında "maksimum drawdown %3,2" yazdığını görürseniz, güvenli bir EA olduğunu düşünürsünüz. Ancak bu rakam bakiye bazlı ise, hesabın gerçekte katlandığı drawdown %14 olabilir — yani gerçek durumun yaklaşık dörtte biri gösterilmiş demektir.

Bu bir yazım hatası ya da dolandırıcılık değildir. MT5'te iki tür drawdown vardır ve hangisine baktığınıza göre rakam birkaç kat değişebilir.

İki Tür Drawdown

MT5 Strateji Test Aracı, drawdown'u iki şekilde raporlar.

Kritik fark şudur: Bakiye DD, yalnızca pozisyon kapatıldığı anda hareket eder. Açık pozisyon zararıyla tutulmaya devam edilen süre boyunca bakiye DD son derece sakin görünür. Efektif DD ise bu açık zararı anında yansıtır.

Neden Birkaç Kat Fark Oluşur

Somut bir örnekle bakalım. Bir EA'nın -1.400 dolar açık zararlı bir pozisyonu olduğunu varsayalım. Ancak henüz kapatılmamış.

• Bakiye DD: Bu noktada hiçbir şey olmamış gibidir. Kapatılmadığı için bakiye azalmamıştır. Rakam tertemiz görünür.
• Efektif DD: -1.400 dolarlık açık zarar doğrudan efektif teminata yansır. Rakam kötüleşir.

Ve eğer bu pozisyon sonunda küçük bir kârla kapatılırsa, bakiye DD bu -1.400 dolarlık anı hiçbir zaman kaydetmez. Hesap gerçekte -1.400 dolarlık bir açık zarara katlanmıştır, ama bakiye bazlı rapor sanki "böyle bir an hiç yaşanmamış" gibi gösterir.

Açık zararla direnen türde EA'larda — martingale, grid, ortalama düşürme (nampin) stratejilerinde — bu iki DD arasındaki fark ciddi biçimde büyür. Kazançları küçük kapatıp kayıpları açık zarar hâlinde taşımaya devam eden bir EA, aynı anda hem güzel görünen bir bakiye DD'ye hem de korkutucu bir efektif DD'ye sahip olabilir.

Bu Yüzden "Efektif DD"ye Bakın

• Satış sayfasındaki DD bakiye bazlıysa, efektif DD'nin bundan daha kötü olduğunu varsayın
• DD türü belirtilmemişse, efektif DD'yi sorun. Cevap verilemiyorsa ya da paylaşılmıyorsa, bu başlı başına bir uyarı işaretidir
• Özellikle grid ve ortalama düşürme (nampin) sistemlerinde, bakiye DD'nin gerçek durumu ciddi şekilde eksik gösterdiğini varsaymalısınız

Biz de geçmişte bir Bitcoin EA'sının resmi DD değerini "bakiye bazlı %3,23" olarak yayınlamıştık. Gerçek efektif DD ise yaklaşık %14 — 4 kattan fazla bir sapma. Bunu fark ettikten sonra tüm ürünlerin DD verisini efektif teminat bazına çevirdik ve sapmanın büyük olduğu ürünlerde bu farkı açıkça birlikte belirtmeye başladık.

Sabit Stop Kullanan EA'larda DD Neden Örtüşür

Öte yandan, her işlemde sabit stop-loss bulunan ve ortalama düşürme (nampin) yapmayan EA'larda, bakiye DD ile efektif DD neredeyse birebir örtüşür. Açık zarar stop-loss seviyesinin ötesine geçmediği için, kapanış anındaki bakiye ile pozisyon açıkken izlenen efektif teminat arasında büyük bir sapma oluşmaz.

Trend EA'mız örneğin USDJPY'de %10,3 efektif DD veriyor. Sabit stop-loss ve grid kullanmadığı için bu %10,3 rakamı bakiye DD ile de neredeyse aynıdır — hangisiyle ölçülürse ölçülsün aynı sonucun çıkması, açık zararın gizlenmediğinin kanıtıdır.

Kendiniz Doğrulayın

Ücretsiz EA'mız (kapanmış barlara dayalı Donchian breakout stratejisi) ile bir backtest çalıştırın ve raporda "bakiye drawdown" ile "efektif drawdown (teminat drawdown)" değerlerini karşılaştırın. Sabit stop-loss kullanan sistemlerde bu iki değer birbirine yakın çıkmalıdır. "Açık zararını gizlemeyen bir EA" böyle görünür.

Donchian Trend Engine (Ücretsiz EA) Detayları

Tüm ürünlerin efektif DD bazlı gerçek verilerini doğrulama sayfasında yayınlıyoruz.

Özet

• MT5'te DD, bakiye bazlı ve efektif bazlı olmak üzere iki türdedir
• Açık zarar taşıyan EA'larda bakiye DD, gerçek durumun bir kısmı gibi görünebilir
• Bakılması gereken efektif drawdown'dur
• DD türü belirtilmeyen veya cevap verilmeyen EA'lara karşı dikkatli olun
• Sabit stop-loss ve grid kullanılmayan sistemlerde iki DD neredeyse örtüşür

İlgili yazılar: MT5 EA'larda Drawdown Yönetimi · MT5 Backtest Raporu Nasıl Okunur · Az İşlem Sayılı Backtest'lere Neden Güvenilmemeli